• 選擇權

    • 19.72

      就本章及《GEM上市規則》第二十章而言:

      (1) 「選擇權」是指買入或賣出某項資產的權利而非責任;
       
      附註:就本章及《GEM上市規則》第二十章而言,「選擇權」一詞並非指:
       
       
      1 《GEM上市規則》第二十一章所指可認購或購買上市發行人股本證券的期權、權證及類似權利;
       
      2 《GEM上市規則》第二十二章所指的可轉換股本證券;
       
      3 《GEM上市規則》第二十三章的股份期權計劃授予的期權;
       
      4 《GEM上市規則》第三十三章所指可認購或購買上市發行人的債務證券的期權、權證及類似權利;
       
      5 《GEM上市規則》第三十四章所指的可轉換債務證券;或
       
      6 本交易所《期權交易規則》及聯交所期權結算所有限公司的《期權結算規則》中所界定,經期權系統買賣的期權合約;
       
      (2) 「行使價」是指選擇權持有人有權買入或賣出某項選擇權指定資產的價格;
       
      (3) 「權利金」是指選擇權持有人購入選擇權所支付及╱或應付的金額;及
       
      (4) 「期滿」是指選擇權失效的日期。

    • 19.73

      凡上市發行人授予、購買、轉讓或行使一項選擇權,將被視作一項交易處理,並按各種百分比率分類。上市發行人終止一項選擇權,將被視作一項交易,並按各種百分比率分類,但如屬以下情況,則作別論:有關選擇權乃按上市發行人原來簽訂的協議的條款終止,且終選擇權不涉及支付任何款額的罰款、賠償金或其他賠償。上市發行人須遵守有關交易類別的規則,以及《GEM上市規則》第19.7419.77條所載的其他具體規定。

    • 19.74

      如選擇權涉及上市發行人,而其行使並非由上市發行人決定,則:

      (1) 在授予選擇權時,有關交易將會被分類,如同該選擇權已被行使一樣。就百分比率的計算而言,交易代價包括選擇權的權利金及行使價;及
       
      (2) 如上市發行人已於授予選擇權時已根據本章的規定刊登公告,則在行使或轉讓該選擇權時,上市發行人須在切實可行範圍內盡快按《GEM上市規則》第十六章刊登公告,公布有關選擇權之行使或轉讓。

    • 19.75

      如選擇權涉及上市發行人,而其行使是由上市發行人決定,則:

      (1) 在上市發行人購入(或向上市發行人授予)選擇權時,將僅以權利金來界定有關交易是否屬於須予公布的交易。 如權利金佔權利金與行使價之總和的10% 或10%以上,則相關資產的價值、其應佔盈利及收益、以及權利金與行使價之總和,將用作計算百分比率。
       
      (2) 在上市發行人行使選擇權時,將以行使價、相關資產的價值、以及其應佔盈利及收益來計算百分比率。如選擇權分多個階段行使,本交易所或會在其認為合適的階段,要求上市發行人將每宗部分行使的選擇權交易合併計算,並視之為一項交易處理。(見《GEM上市規則》第19.2219.23條)

    • 19.76

      (1) 就《GEM上市規則》第19.74(1)及19.75(1)條而言,如權利金、行使價、相關資產的價值、及其應佔盈利及收益的實際幣值在授予選擇權時尚未決定,則上市發行人須提供最高可能出現的幣值,而有關幣值將用以界定有關交易是否屬於須予公布的交易;否則,該項交易至少會被界定為主要交易。選擇權的權利金、行使價、相關資產的價值、及其應佔盈利及收益的實際幣值一經確定,上市發行人須盡快通知本交易所。如實際幣值引致該項交易被界定為較高類別的須予公布的交易,則上市發行人須在合理切實可行的範圍內,盡快按《GEM上市規則》第十六章刊登公告公布此事,並遵守此等較高類別交易的附加規定。
       
      (2) 上市發行人在簽訂選擇權合約時,除了就簽訂選擇權合約尋求所需的股東批准外,也可就行使選擇權尋求所需的股東批准。如符合以下條件,有關批准(如獲得)將足以符合本章所要求的股東批准:在取得有關批准時,行使選擇權所支付的代價總額的實際幣值及所有其他相關資料均已為股東所知悉並向股東披露,而於行使選擇權時任何相關事實並沒有出現變化。

    • 19.77

      如上市發行人於授予或購入選擇權時已根據本章的規定刊登公告,則上市發行人須在有下述情況時(以最早者為準),在合理切實可行的範圍內盡快按《GEM上市規則》第十六章刊登公告公布此事:

      (1) 選擇權期滿;
       
      (2) 選擇權持有人通知選擇權授予人,不會行使該選擇權;或
       
      (3) 選擇權持有人將該選擇權轉讓予第三者。
       
      如上市發行人為選擇權持有人,則轉讓選擇權亦將被視作一項交易處理,並且會按百分比率分類。轉讓選擇權所涉及的代價,會被用以決定有關交易的類別。